[摘要]企業(yè)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評估有利于企業(yè)在面對風(fēng)險(xiǎn)時(shí)做出正確的決策?，F(xiàn)階段，企業(yè)所面臨的環(huán)境非常復(fù)雜，不確定因素也逐漸增多，企業(yè)能否建立長久、有效的風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制關(guān)系到企業(yè)能否在多變的市場環(huán)境中做出正確的決策，實(shí)現(xiàn)經(jīng)營目標(biāo)并提高經(jīng)濟(jì)效益。健全企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)評估機(jī)制，應(yīng)從完善風(fēng)險(xiǎn)評估機(jī)制程序、改善環(huán)節(jié)中的不足，選取合適的評估方法入手，以達(dá)到避免、控制、轉(zhuǎn)嫁、保留與承擔(dān)，降低風(fēng)險(xiǎn)損失和風(fēng)險(xiǎn)防范的目的，保證整體經(jīng)濟(jì)健康發(fā)展。

根據(jù)2005年風(fēng)險(xiǎn)管理的財(cái)務(wù)執(zhí)行報(bào)告(由美國政府軟件供應(yīng)商Oversight Systems Inc提供)調(diào)查結(jié)果顯示：在被調(diào)查公司中，大部分仍沒有執(zhí)行風(fēng)險(xiǎn)管理的關(guān)鍵性步驟。近些年來，在我國風(fēng)險(xiǎn)管理也逐漸受到重視，政府相應(yīng)出臺了一系列法律法規(guī)來規(guī)范風(fēng)險(xiǎn)管理的執(zhí)行，如2006年6月6日，國務(wù)院國有資產(chǎn)管理委員會發(fā)布了《中央企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理指引》，對中央企業(yè)如何開展全面風(fēng)險(xiǎn)管理工作提出了明確要求；2008年4月1日，中國證券業(yè)監(jiān)督管理委員會發(fā)布《期貨公司首席風(fēng)險(xiǎn)官管理規(guī)定(試行)》，要求期貨公司設(shè)立首席風(fēng)險(xiǎn)官，對公司風(fēng)險(xiǎn)管理進(jìn)行監(jiān)督、檢查等，這些都使得企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理進(jìn)一步加強(qiáng)和完善，但同時(shí)也存在許多問題。在次貸危機(jī)引致的金融風(fēng)暴背景下，經(jīng)濟(jì)放緩給習(xí)慣于快速增長的國內(nèi)企業(yè)造成巨大困難，根據(jù)國家發(fā)改委統(tǒng)計(jì)，2008年上半年，全國破產(chǎn)、倒閉的企業(yè)高達(dá)6.7萬家，還有不少企業(yè)出現(xiàn)裁員、停產(chǎn)，未來動蕩的世界經(jīng)濟(jì)局勢是對我國企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理能力的巨大考驗(yàn)，企業(yè)應(yīng)加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)意識和風(fēng)險(xiǎn)管理。

一、風(fēng)險(xiǎn)相關(guān)概念的內(nèi)涵

風(fēng)險(xiǎn)是指在一定環(huán)境和期限內(nèi)客觀存在的，導(dǎo)致費(fèi)用、損失產(chǎn)生的，可以認(rèn)識與控制的不確定性。很多人在理解風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，往往把風(fēng)險(xiǎn)與不確定性混淆，事實(shí)上，風(fēng)險(xiǎn)的定義只能與目標(biāo)相聯(lián)系，風(fēng)險(xiǎn)的最簡單的定義是指“起作用的不確定性”，透過這個定義我們可以認(rèn)識到，與目標(biāo)并不相關(guān)的不確定性應(yīng)該被排除在風(fēng)險(xiǎn)管理過程之外。風(fēng)險(xiǎn)評估是風(fēng)險(xiǎn)管理的重要組成部分，是指能夠及時(shí)識別和科學(xué)分析影響企業(yè)內(nèi)部控制目標(biāo)實(shí)現(xiàn)的各種不確定因素并采取應(yīng)對措施的過程。在實(shí)際操作中，大致可以把企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)評估過程分為風(fēng)險(xiǎn)識別、風(fēng)險(xiǎn)分析和風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)三個步驟。風(fēng)險(xiǎn)辨識是識別企業(yè)所面臨的風(fēng)險(xiǎn)，并將風(fēng)險(xiǎn)歸類；風(fēng)險(xiǎn)分析則是將識別出的風(fēng)險(xiǎn)放進(jìn)統(tǒng)一的模型中進(jìn)行分析處理，做出定量或者定性的分析；而風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)是評價(jià)風(fēng)險(xiǎn)對企業(yè)目標(biāo)的影響，企業(yè)影響最大的風(fēng)險(xiǎn)將成為企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理的重點(diǎn)。

根據(jù)美國COSO的企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理框架，企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理是指由企業(yè)董事會、管理層及其他員工共同參與，并應(yīng)用于企業(yè)戰(zhàn)略制定，旨在識別可能對企業(yè)造成影響的事項(xiàng)，并在其風(fēng)險(xiǎn)偏好范圍內(nèi)管理風(fēng)險(xiǎn)，保證企業(yè)目標(biāo)的合理實(shí)現(xiàn)的過程，本文中的風(fēng)險(xiǎn)的管理傾向于在風(fēng)險(xiǎn)分析的基礎(chǔ)上進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)防范，即采取應(yīng)對風(fēng)險(xiǎn)的措施。

二、健全企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)評估機(jī)制

(一)目標(biāo)設(shè)定

目標(biāo)設(shè)定是風(fēng)險(xiǎn)識別和風(fēng)險(xiǎn)分析的前提，企業(yè)應(yīng)當(dāng)按照長短期經(jīng)營目標(biāo)和戰(zhàn)略發(fā)展目標(biāo)，設(shè)定相關(guān)的經(jīng)營指標(biāo)、財(cái)務(wù)報(bào)告指標(biāo)和資產(chǎn)安全等指標(biāo)，并根據(jù)企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)偏好、設(shè)定的目標(biāo)和指標(biāo)合理確定企業(yè)整體風(fēng)險(xiǎn)承受能力和具體業(yè)務(wù)層次上的可接受的風(fēng)險(xiǎn)水平。在設(shè)置風(fēng)險(xiǎn)偏好時(shí)，通常由企業(yè)管理層制定并由董事會批準(zhǔn)，并可以借助企業(yè)利用可用資本去承擔(dān)“最壞情況”風(fēng)險(xiǎn)的百分?jǐn)?shù)是多少等問題進(jìn)行評定，除此外還要設(shè)置風(fēng)險(xiǎn)容忍度，風(fēng)險(xiǎn)容忍度是指實(shí)現(xiàn)一項(xiàng)具體目標(biāo)可以接受的偏離程度，并用那些與度量目標(biāo)相同的單位進(jìn)行度量。風(fēng)險(xiǎn)容忍度通常要考慮日常經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)、偶發(fā)事件和極端承受力的容忍度。在經(jīng)營指標(biāo)、財(cái)務(wù)報(bào)告指標(biāo)和資產(chǎn)安全指標(biāo)的設(shè)定方面要考慮其行業(yè)特性和指標(biāo)的有效性，同時(shí)在考慮非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)的同時(shí)，還應(yīng)考慮國家政策變化、匯率變動、金融危機(jī)等系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，并為其設(shè)定相應(yīng)指標(biāo)。

(二)風(fēng)險(xiǎn)識別

通過分析設(shè)定的反映經(jīng)營狀況的各項(xiàng)指標(biāo)如償債能力指標(biāo)中的流動比率、速動比率；負(fù)債能力指標(biāo)中的凈資產(chǎn)報(bào)酬率；資產(chǎn)管理指標(biāo)中的應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率、存貨周轉(zhuǎn)率；投資風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)中的償債收益比等就可以對企業(yè)是否存在經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)和財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)等非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)做出判斷，一般來說，若企業(yè)不能達(dá)到預(yù)定的上述指標(biāo)值或者出現(xiàn)凈資產(chǎn)報(bào)酬率為負(fù)、流動比率過低等現(xiàn)象則說明企業(yè)可能存在內(nèi)部經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)或者財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

風(fēng)險(xiǎn)識別要通過日常信息收集或在開展風(fēng)險(xiǎn)管理事項(xiàng)以及企業(yè)投資新項(xiàng)目時(shí)，對被評價(jià)單位的單個指標(biāo)及綜合指標(biāo)進(jìn)行分析，估計(jì)可能會發(fā)生的風(fēng)險(xiǎn)及其可能性，并判斷風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的影響程度及應(yīng)該的應(yīng)對措施，并對超過警戒水平的指標(biāo)，定期或不定期地向企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)報(bào)告，以達(dá)到預(yù)警的作用。在企業(yè)的日常經(jīng)營活動中要注意外部市場風(fēng)險(xiǎn)分析，如社會、經(jīng)濟(jì)、技術(shù)、自然風(fēng)險(xiǎn)等，并編制風(fēng)險(xiǎn)分析報(bào)告，時(shí)間可以根據(jù)不同事項(xiàng)而定，分為定期、不定期，定期報(bào)告是指定期對存在或可能產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行分析；不定期報(bào)告是指在每項(xiàng)工作結(jié)束時(shí)，對存在或潛在的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行揭示，及時(shí)報(bào)告。

(三)風(fēng)險(xiǎn)分析

風(fēng)險(xiǎn)分析是在風(fēng)險(xiǎn)識別的基礎(chǔ)上更深入的了解風(fēng)險(xiǎn)，風(fēng)險(xiǎn)分析的目的在于精確的估計(jì)和測算風(fēng)險(xiǎn)損失，并作為選擇應(yīng)對措施的基礎(chǔ)。風(fēng)險(xiǎn)分析包括考慮風(fēng)險(xiǎn)的來源，評估現(xiàn)有控制措施的有效性，風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的概率以及影響，并分析指明導(dǎo)致風(fēng)險(xiǎn)后果和發(fā)生概率的各種因素。具體來說，若目前沒有采取任何風(fēng)險(xiǎn)管理措施應(yīng)對固有風(fēng)險(xiǎn)和新增風(fēng)險(xiǎn)，應(yīng)從風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的概率以及影響這兩個維度，采取打分的形式，對每一個風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的可能性和影響做出估計(jì)，并區(qū)分風(fēng)險(xiǎn)級別，以便針對不同級別的風(fēng)險(xiǎn)采取不同的應(yīng)對措施。若已經(jīng)采用控制固有風(fēng)險(xiǎn)的措施則需要分析現(xiàn)有風(fēng)險(xiǎn)控制措施是否起到有效識別、預(yù)防風(fēng)險(xiǎn)及減輕損失的作用，并在風(fēng)險(xiǎn)清單中記錄每一項(xiàng)措施涉及和執(zhí)行的有效性。

三、進(jìn)一步完善企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)防范和管理的對策

(一)風(fēng)險(xiǎn)避免

風(fēng)險(xiǎn)避免是指主動放棄或者拒絕實(shí)施某些可能引起風(fēng)險(xiǎn)損失的方案，也是處置風(fēng)險(xiǎn)最徹底的一種方法，它能夠在風(fēng)險(xiǎn)事件發(fā)生之前完全消除由該風(fēng)險(xiǎn)所造成的損失。但風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避的方法也具有局限性，只有當(dāng)某一特定風(fēng)險(xiǎn)導(dǎo)致的損失頻率和損失幅度都相當(dāng)高并且采用其他風(fēng)險(xiǎn)管理方法的成本大于收益時(shí)才可以使用，否則就會因?yàn)轱L(fēng)險(xiǎn)規(guī)避而否定項(xiàng)目的實(shí)施，從而也失去項(xiàng)目盈利的可能性。因此，應(yīng)建立風(fēng)險(xiǎn)事故數(shù)據(jù)庫，它是進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警的有效工具。通過對發(fā)生在企業(yè)外部和內(nèi)部的風(fēng)險(xiǎn)事故進(jìn)行分析，測試企業(yè)自身的風(fēng)險(xiǎn)管理程序，能夠起到激勵和警惕管理層的作用，從而促使其加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理措施的實(shí)施并阻止企業(yè)內(nèi)的風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生，同時(shí)建立風(fēng)險(xiǎn)事故數(shù)據(jù)庫，還可以根據(jù)導(dǎo)致?lián)p失的頻率和幅度確定風(fēng)險(xiǎn)防范的措施。

(二)風(fēng)險(xiǎn)控制

風(fēng)險(xiǎn)控制指有意識地采取行動，設(shè)法降低損失的概率和損失幅度的方法，主要適用于既不想放棄也不想轉(zhuǎn)嫁的風(fēng)險(xiǎn)，風(fēng)險(xiǎn)控制包括損失預(yù)防控制和減少損失控制。在風(fēng)險(xiǎn)控制的方面我們可以采取建立全面有效的內(nèi)控機(jī)制，不僅在業(yè)務(wù)流程上建立風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制，更要建立全面、有效的風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)控機(jī)制，以保障風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制有效執(zhí)行。主要應(yīng)對企業(yè)分支機(jī)構(gòu)多且分散的情況，因?yàn)樯鲜霈F(xiàn)象的存在導(dǎo)致了企業(yè)內(nèi)部信息的不對稱，從而不能真實(shí)地反應(yīng)分支機(jī)構(gòu)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)情況，同時(shí)為了加強(qiáng)企業(yè)內(nèi)部的風(fēng)險(xiǎn)管理與控制，還可以建立內(nèi)部審計(jì)制度，現(xiàn)階段下的內(nèi)部審計(jì)制度的重點(diǎn)就側(cè)重于風(fēng)險(xiǎn)審計(jì)。

(三)風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁

風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁是將自己面臨的損失風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)給他人的行為，這類風(fēng)險(xiǎn)的損失頻率與幅度大于采取風(fēng)險(xiǎn)控制措施時(shí)，主要可以采取保險(xiǎn)和非保險(xiǎn)兩種方式。采取風(fēng)險(xiǎn)保險(xiǎn)的方式主要是將風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁給保險(xiǎn)公司，采取這一方式時(shí)，應(yīng)分析投保方案，選擇好險(xiǎn)種并充分調(diào)查保險(xiǎn)公司，綜合考慮保險(xiǎn)公司規(guī)模、保費(fèi)率、信譽(yù)等因素；而采用非保險(xiǎn)方式轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)多是借用合同或協(xié)議將損失的法律責(zé)任及財(cái)務(wù)后果轉(zhuǎn)由他人承擔(dān)，可以采取的措施如簽訂免除責(zé)任協(xié)議，利用合同中的轉(zhuǎn)移責(zé)任條款將損失轉(zhuǎn)移給他人。除此之外還可以出售企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)，將與相應(yīng)資產(chǎn)有關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁給該項(xiàng)資產(chǎn)購買方。

(四)風(fēng)險(xiǎn)保留與承擔(dān)

風(fēng)險(xiǎn)保留與承擔(dān)，也稱為自擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)，是指企業(yè)依靠自己的資金實(shí)力彌補(bǔ)已出現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)損失的一種方法，是處置殘余風(fēng)險(xiǎn)的一種方式。通常適用于無法避免的風(fēng)險(xiǎn)、處理風(fēng)險(xiǎn)的成本高于承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)所付出的代價(jià)并且企業(yè)可以安全地承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)損失。一般來說，企業(yè)可以設(shè)立應(yīng)急基金，是指企業(yè)分別對所面臨的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行識別和計(jì)量，并根據(jù)其本身的財(cái)務(wù)能力，按照一定的比例預(yù)先提取，可以采取一次性轉(zhuǎn)移一筆資金的做法或者定繳款長期積累的方式，用以補(bǔ)償風(fēng)險(xiǎn)事件所致?lián)p失的一種基金，通常這種辦法用于應(yīng)對那些可能引起較大損失，但損失無法直接攤?cè)虢?jīng)營成本的風(fēng)險(xiǎn)。

四、結(jié)論

企業(yè)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評估有利于企業(yè)在面對風(fēng)險(xiǎn)時(shí)做出正確的決策，現(xiàn)階段企業(yè)所面臨的環(huán)境非常復(fù)雜，不確定因素也逐漸增多，企業(yè)能否建立長久、有效的風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制關(guān)系到企業(yè)能否在多變的市場環(huán)境中做出正確的決策、實(shí)現(xiàn)經(jīng)營目標(biāo)并提高經(jīng)濟(jì)效益。本文說明了企業(yè)加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)評估與管理的緊迫性，介紹了風(fēng)險(xiǎn)、風(fēng)險(xiǎn)評估及風(fēng)險(xiǎn)管理的內(nèi)涵，并詳細(xì)闡明健全企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)評估機(jī)制的著眼點(diǎn)及企業(yè)加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)防范與管理的措施，在加強(qiáng)企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)防范及管理的措施方面可以通過風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避、控制、轉(zhuǎn)嫁和自擔(dān)四種方式防范，并介紹了相應(yīng)的具體措施。